Что такое DeFi?

Представьте себе мир, в котором вы можете давать взаймы, торговать и зарабатывать проценты в любое время и в любом месте, без банков и утомительной бумажной работы. Это DeFi—сокращение от Децентрализованные финансы.

Что такое DeFi? DeFi — это открытая финансовая экосистема, построенная на общедоступных блокчейнах с использованием смарт-контракты для включения одноранговых служб (P2P). Через такие платформы, как TokenPocketпользователи могут напрямую работать с децентрализованными кошельками и сохранять полный контроль над своими активами. По состоянию на начало 2026 года общая заблокированная стоимость (TVL) в протоколах DeFi остается впечатляющей, что отражает стабильный рост и зрелость. DeFi сочетает в себе прозрачность и инновации, сосуществуя вместе TradFi (традиционные финансы).

---

Часть 1: Определение DeFi

DeFi — это финансовая система на основе блокчейна, которая устраняет традиционных посредников. Он опирается на смарт-контракты — автоматический код, который выполняет правила кредитования, торговли и многого другого.

Основные элементы включают общедоступные блокчейны (например, Ethereum, BNB Chain), смарт-контракты, dApps (децентрализованные приложения) и некастодиальные кошельки. Пользователи сохраняют свои личные ключи и получают глобальный доступ без разрешений.

DeFi стремится создать более инклюзивную, прозрачную и безграничную финансовую инфраструктуру для всех, у кого есть подключение к Интернету.

---

Часть 2. Как работает DeFi?

DeFi следует многоуровневому Стек DeFi:

• Расчетный слой: Блокчейны, которые записывают транзакции.
• Уровень протокола: Смарт-контракты, определяющие правила.
• Прикладной уровень: Обращение к пользователю dApps.
• Уровень активов: Токены и стейблкоины.

Ключевой особенностью является возможность компоновки — протоколы работают вместе, как кубики Lego. Например, обменяйте токены на DEX и мгновенно внесите их в протокол кредитования, чтобы получить доход.

Простой пример: Внесите USDC в протокол кредитования. Смарт-контракты связывают кредиторов с заемщиками, и вы автоматически получаете проценты. Вся деятельность прозрачна и осуществляется круглосуточно, без выходных, во многих случаях с конкурентоспособными затратами.

---

Часть 3. Ключевые различия между DeFi и TradFi

TradFi (Традиционные финансы) относятся к традиционным финансовым учреждениям, таким как банки, брокерские фирмы и регулируемые биржи.

DeFi (Децентрализованные финансы) подчеркивает суверенитет пользователей, прозрачность и открытость. Его основные преимущества включают в себя участие без разрешения, прозрачность в цепочке, сокращение количества посредников для повышения эффективности, полное самостоятельное хранение активов и быстрые инновации, обеспечиваемые компонуемостью.

Измерение	DeFi (Децентрализованные финансы)	TradFi (традиционные финансы)
Хранение активов	Некастодиальное: пользователи владеют своими собственными секретными ключами и полностью контролируют активы.	Хранение: учреждения хранят и управляют активами пользователей.
Разрешение доступа	Без разрешения: любой может участвовать в глобальном масштабе без KYC.	Разрешено: требуются процессы проверки личности и утверждения.
Прозрачность	Высокий: все транзакции и смарт-контракты являются публичными и проверяемыми в цепочке.	Низкий: внутренние операции непрозрачны, видны только регулирующим органам или аудиторам.
Контроль и автономность	Полный суверенитет пользователя, нет необходимости доверять третьим лицам	Требуется полное доверие к финансовым учреждениям
Удобство использования	Более крутая кривая обучения (требуется понимание кошельков и блокчейна)	Удобный интерфейс и поддержка клиентов.
Эффективность и стоимость	Как правило, более низкие комиссии, работа 24 часа в сутки, 7 дней в неделю, без посредников.	Более низкая эффективность, ограниченность рабочими часами, потенциально более высокие комиссии.
Инновации и доходность	Быстрые инновации, более высокий потенциал доходности за счет возможности компоновки и сложных стратегий	Медленные инновации, относительно стабильная и фиксированная прибыль.
Соответствие и регулирование	Легкое регулирование, глобальное открытие: «Кодекс – это закон»	Строго регулируется национальным законодательством
---

Часть 4. Варианты использования и приложения DeFi

DeFi предоставляет практические инструменты, аналогичные традиционным финансам, но с большей доступностью. Вот несколько установленных протоколов, ориентированных на кредитование и получение дохода:

• Aave: один из самых популярных протоколов некастодиальной ликвидности. Пользователи предоставляют активы, чтобы заработать проценты или взять кредит под залог. Он поддерживает несколько цепочек и предлагает такие функции, как мгновенные кредиты.
• Venus: Ведущий протокол кредитования и заимствования на BNB Chain. Это позволяет пользователям эффективно поставлять и брать активы с низкими комиссиями.
• Morpho Labs (Morpho): Развитая кредитная сеть, которая оптимизирует ставки, напрямую связывая кредиторов и заемщиков.
• Spark: фокусируется на доходности стейблкоинов в экосистеме MakerDAO/Sky.
• Fluid: современный протокол кредитования, разработанный для повышения эффективности использования капитала и упрощенный в один клик.
• Ethena: известен своим синтетическим долларом USDe и доходным стейблкоином sUSDe, предлагающим инновационную дельта-нейтральную доходность.

Эти протоколы охватывают основные случаи использования DeFi: кредитование, сбор урожая и доход от стейблкоинов, среди прочего. Вы можете легко обнаружить и использовать эти протоколы в Earn раздел или страницу «Откройте для себя» внутри TokenPocket.

---

Часть 5. Как начать работу с DeFi — Руководство для начинающих по использованию TokenPocket

Мы рекомендуем использовать TokenPocket — безопасный многоцепочный цифровой кошелек для быстрого старта в DeFi. Он поддерживает большинство основных блокчейнов, что делает доступ к протоколам DeFi простым и безопасным. Благодаря встроенному набору премиальных DApps и курируемому разделу «Earn» вы можете начать работу с DeFi всего за три простых шага.

1.Загрузите и создайте кошелек

Скачать официальную TokenPocket app и создайте новый кошелек. Немедленно создайте резервную копию фразы восстановления из 12/24 слов в автономном режиме.

Советы о том, как создать кошелек:
Нажмите ссылку ниже, чтобы узнать более подробную информацию о как создать кошелек с TokenPocket

2.Найдите разделы DApps и Earn.

После создания кошелька нажмите «Обнаружить» в правом нижнем углу. Вы войдете в раздел DApps, где сможете искать приложения. Вы также можете быстро найти популярный DApps в нашем разделе «Earn».

3.Введите DeFi DApp.

Нажмите на DeFi dApp, к которому вы хотите получить доступ. После входа вы можете выполнять действия одним щелчком мыши без необходимости загрузки конкретного dApp.

Совет по безопасности
Защитите свою исходную фразу, как деньги. Рассмотрите аппаратные кошельки (Keypal) для больших сумм.

Часто задаваемые вопросы о DeFi

1.Что такое TradFi?

TradFi означает традиционные финансы. Это относится к традиционной финансовой системе, включающей банки, фондовые биржи, страховые компании и централизованные учреждения. В TradFi транзакции обрабатываются посредниками, требуют оформления документов, KYC, и часто осуществляются только в рабочее время. Он регулируется и относительно стабилен, но может быть медленным, дорогим и менее доступным во всем мире.

2.Что такое платформа DeFi?

Платформа DeFi — это децентрализованное приложение (dApp), построенное на технологии блокчейна, которое предоставляет финансовые услуги, такие как кредитование, заимствование, торговля и получение дохода, без посредников. Он работает на основе смарт-контрактов, позволяя пользователям взаимодействовать напрямую через некастоциональные кошельки. Популярные примеры включают протоколы кредитования и децентрализованные биржи (DEX). Платформы DeFi открыты, прозрачны и доступны круглосуточно и без выходных для всех, у кого есть подключение к Интернету.

3. Что такое Aave в DeFi?

Aave — один из крупнейших и наиболее популярных протоколов кредитования и заимствования в DeFi. Основанный на нескольких блокчейнах, он позволяет пользователям предоставлять криптоактивы для получения процентов или брать кредиты под залог без проверки кредитоспособности. Ключевые особенности включают срочные кредиты, поддержку нескольких активов и высокую ликвидность. Aave известен своей безопасностью, прозрачностью и постоянными инновациями в сфере децентрализованных финансов.

---

Заключение

Что такое DeFi? Это открытая, прозрачная финансовая система, основанная на блокчейне и смарт-контрактах, которая дает пользователям прямой контроль и глобальные возможности. По сравнению с TradFi, DeFi обеспечивает большую независимость и инновации. Многие пользователи совмещают и то, и другое.

Скачать TokenPocket теперь вы можете исследовать мир DeFi одним щелчком мыши!

Отказ от ответственности
Инвестирование и использование криптовалют сопряжено с рыночными, юридическими и техническими рисками. Действуйте осторожно. Всегда храните свою мнемоническую фразу и секретные ключи в безопасности и никогда никому не передавайте их. Эта статья предназначена только для информационных целей и не является инвестиционным советом. Прежде чем использовать какой-либо кошелек, проведите собственное исследование и убедитесь в соблюдении местных законов и правил.